شهادة CFA المحلل المالي المعتمد – دليل شامل

إحدى شهادات المحاسبة العالمية في مجال التحليل المالي، ويسعى الكثير من المهتمين بمجال المحاسبة للحصول عليها لزيادة خبراتهم العلمية، وخلق فرص عمل مميزة في كبرى الشركات، وتم تصميمها في الولايات المتحدة الأمريكية من قبل معهد المحللين الماليين، وهناك بعض المتطلبات والشروط للحصول عليها، وكذلك يوجد معايير هامة أيضًا للحصول عليها، وإليك كافة الشروط والإرشادات الدقيقة للحصول على هذه الشهادة.

تعريف شهادة CFA المحلل المالي المعتمد

شهادة CFA المحلل المالي المعتمد هي أحد الشهادات الهامة المعترف بها عالميًا، وتساعد في قياس قدرة المحلل المالي في المجالات الاقتصادية، والاستثمارية، والمالية، ويتمتع حاملها بالكفاءة العالية، وتزيد من قدرته على العمل في الوظائف المرموقة في الشركات الكبرى، وغيرها من الخدمات المصرفية الاستثمارية، ويحصل عليها الشخص المحترف في الاستثمار وتمكن من اجتياز ثلاث مستويات لامتحان CFA.

متطلبات الحصول على شهادة CFA ولقب المحلل المالي المعتمد

تتنوع الشروط اللازمة للحصول على شهادة CFA ولقب المحلل المالي المعتمد، وتتمثل أهمها فيما يلي:

1. ينبغي اجتياز ثلاث مستويات من الاختبار، وكذلك يجب على المتقدمين امتلاك خبرة مهنية حوالي 4 سنوات كحد أدنى في الاستثمارات.
2. ويشترط على المتقدم اجتياز المستوى الأول قبل إجراء اختبار المستوى الثاني، وكذلك يجب اجتياز اختبار المستوى الثاني قبل الدخول لاختبار المستوى الثالث.
3. أيضًا ينبغي تقديم المستندات المختلفة منها صور من الشهادات العلمية، والدبلومات التي حصل عليها المتقدم.
4. والأهم أن موعد الاختبارات يكون في شهر يونيو كل عام، وامتحان CFA المستوى الأول يتم إجرائه في شهر ديسمبر.

معايير الحصول على شهادة CFA

إليك أهم المعايير للحصول على شهادة CFA، وتتمثل أبرزها فيما يلي:

1. في حالة الحصول على درجة البكالوريوس، أو إذا كنت تدرس للحصول عليها، يشترط أن تكون مدة الدراسة أقل من 11 شهر للحصول عليها.
2. يشترط أن تكون خبرتك المهنية التي تتمتع بها حوالي 4000 ساعة ويتم الحصول عليها  على الأقل خلال ثلاث سنوات متتالية.
3. كما ينبغي اجتياز 3 امتحانات متتالية للحصول عليها، ويشترط أن تكون مدة كل امتحان 6 ساعات.
4. وعلاوة على ذلك يشترط أن تمتلك القدرة على التحدث بطلاقة باللغة الإنجليزية، ولديك القدرة على السفر حول العالم.
5. والجدير بالذكر أن الاختبارات التي يتم إجرائها تكون صارمة جدًا، وتحتاج لدراسة المجالات المتنوعة خلال عدد كبير من الساعات تصل إلى 900 ساعة، أو أكثر.

محاور اختبار شهادة CFA

تتمثل أهم محاور اختبار شهادة CFA فيما يلي:

1. يساعد الاختبار في التحديد العميق لمعرفة المتقدمين في المجالات الاقتصادية، والمهنية، والإدارية للأموال، والتمويل المختلفة ومعرفة المهارات المتنوعة التي يتمتع بها في المجالات المتنوعة.
2. والأهم أن شهادة CFA تعادل الحصول على درجة الماجستير في المجالات الأخرى.
3. وكذلك يكون معدل النجاح في كل مستوى من الثلاث مستويات هو 40% على الأقل.
4. والجدير بالذكر أنه يشترط دفع رسوم سنوية مقابل العضوية والتعهد بالاستمرار في العمل وفقًا لكافة مبادئ برنامج CFA.

الاختبارات والمستويات التي تطلبها شهادة CFA

• يشترط اجتياز امتحان الثلاث مستويات للحصول على شهادة CFA، مع العلم بأن المناهج الدراسية لامتحان كل مستوى تزداد تعقيدًا من مستوى لأخر.
• وعلاوة على ذلك يجب العلم بأنه يتم تصميم الاختبار بناءً على الدراسة الذاتية خلال العمل، وأثناء الدراسة أيضًا.
• ينبغي الدراسة حوالي 300 ساعة لتضمن اجتياز كل مستوى من الثلاث مستويات.
• والجدير بالذكر أن الاختبار يتم إجرائه على الكمبيوتر باستخدام اللغة الإنجليزية في مراكز الاختبار المتعددة حول العالم.
• والأهم أن معهد برنامج CFA هو المسؤول عن الإدارة الكاملة للاختبار وهو عبارة عن الجهة المنظمة لأهم المعايير المهنية والأخلاقية في صناعة الاستثمار.

هيكل امتحان CFA 

المستوى الأول CFAI

• يركز المستوى الأول على المتقدمين الراغبين في إثبات مهاراتهم وقدراتهم المعرفية في كبرى الشركات، ويرغبون في بدء العمل في مجال التمويل.
• ومعدل اجتياز هذا المستوى هو 70%، ولكن في بعض الحالات يتم منح المتقدم تقييم النجاح إذا كانت الدرجات أقل بنسبة بسيطة.
• والأهم أن الدراسات تشير إلى اجتياز حوالي 35% من المتقدمين اختبار هذا المستوى.
• ويحتاج الطلاب في هذا المستوى إلى معرفة الأساليب الكمية، والاقتصاد الكلي والجزئي.
• بالإضافة إلى أهمية التعمق في تحليل البيانات المالية المطابقة للمعايير الدولية.
• وعلاوة على ذلك ينبغي معرفة أساسيات المشتقات، والأصول البسيطة مثل الأسهم والسندات.
• والجدير بالذكر أن هذا المستوى يتم تقديمه مرتين كل عام خلال شهر يناير، وشهر يونيو.

المستوى الثاني CFA II 

• يعتبر هذا المستوى هو أصعب مستوى بين المستويات الثلاث، ويركز بشكل أساسي على التقييم الجيد للأصول المركبة، والمهيكلة.
• وعلاوة على ذلك يتم تدريس جزء خاص بأخلاقيات العمل.
• ينبغي اجتياز الاختبار بمعدل نجاح 40% تقريبًا، ويعادل حوالي 70% أو أكثر من الإجابات الصحيحة.
• ويشترط أن يكون المتقدم يتمتع بالكفاءة في عمليات الدمج والاستحواذ في التحليل المالي، ولديه القدرة على إعداد البيانات الإحصائية للبيانات المالية.
• وكذلك لديه الخبرة في نماذج المحفظة، بالإضافة إلى معرفة استراتيجيات تحسين الأصول.

المستوى الثالث CFA III  

• يتم تقديم اختبار هذا المستوى مرة واحدة خلال العام، ومعدل النجاح هو 70% أو أكثر للحصول على الشهادة.
• وللعلم يتم احتساب عدد النقاط التي يحصل عليها الشخص وفقًا لصعوبة الموضوع، وبناءً على معدل النجاح التقريبي للمتقدمين.
• والأهم أن تقديرات اجتياز هذا المستوى من قبل المرشحين يكون أقل من 50%.
  

خطوات التسجيل في امتحان شهادة CFA

يمكنك التسجيل في امتحان شهادة CFA عبر إتباع الخطوات التالية:

1. أولًا يجب إنشاء حساب على الموقع الإلكتروني الخاص بمعهد CFA قبل التسجيل لإداء الاختبارات مباشرة.
2. ويمكنك التسجيل في برنامج CFA إذا كنت تود إجراء اختبار المستوى الأول كجزء من التسجيل للاختبار.
3. وبعد ذلك ينبغي سداد كافة الرسوم للمستوى الذي تود إجراء الاختبار الخاص به، وليكن المستوى الأول، وخلال نفس اللحظة ستدخل في برنامج CFA.
4. والجدير بالذكر أن الاختبار يتم إجرائه في مراكز اختبار CFA على مستوى العالم وخصوصًا بالمدن الكبرى.

إرشادات للمرشحين خلال تقديم اختبارات CFA

تتلخص أهم الإرشادات التي ينبغي مراعاتها من قبل المتقدمين لاختبار CFA خلال غرفة تقديم الاختبارات فيما يلي:

• يشترط اصطحاب جواز السفر معك بشرط أن يكون ساري مع مراعاة وضعه على المكتب، وكذلك يجب وضع أدوات الكتابة والآلة الحاسبة على المكتب.
• كما يسمح بوضع النظارات دون الحافظة الخاصة بها، وكذلك يمكن وضع سدادات الأذن، وساعات اليد بشرط ألا تكون ساعات ذكية، ويمكن وضع المحايات أيضًا على المكتب.
• وعلاوة على ذلك يشترط عدم اصطحاب الأجهزة الإلكترونية والهواتف المحمولة معك إلى قاعة الاختبار.
• كما ينبغي عدم الدخول إلى القاعة بحقائق اليد، أو حقائب الظهر، وكذلك لا يمكنك أخذ مواد الدراسة والأسلحة والمرطبات أيضًا.
• وكذلك يمكنك وضع المناديل الخاصة بك، والعلكة، والحلوى الصلبة، وقطرات السعال وأدويتك، وحافظات النظارات أسفل مكتبك.
• والجدير بالذكر أنه يشترط الوصول إلى المركز وتسجيل الدخول قبل ساعة واحدة كحد أدنى من وقت إجراء الاختبار؛ وذلك لأنه يتم إغلاق أبواب القاعة في وقت محدد قبل الاختبار.
• والأهم أنه لا يمكنك الدخول إلى القاعة بعد إغلاق الأبواب إلا بعد أن يقوم المراقب بقراءة التعليمات المتعلقة بالاختبار.
• وفي حالة الوصول إلى القاعة أو غادرتها بعد مرور مدة تزيد عن 30 دقيقة لا يسمح لك بالدخول أو استكمال الاختبار، وكذلك لا يمكنك استرداد رسوم الاختبار أيضًا.

مميزات الحصول على شهادة CFA

إليك أهم المزايا للحصول على شهادة CFA وتتمثل كما يلي:

• تتميز شهادة CFA بأنها أهم الشهادات المعترف بها دوليًا، وهي عبارة عن اختبار قياسي ومعروف على مستوى البلدان المختلفة.
• كما يتمتع الحاصلين على الشهادة بالمهارات والقدرات المميزة في مجال التطوير المهني، والإدارة الجيد للاستثمارات.
• تمثل شهادة التميز والرقي في إدارة الاستثمار، ويعد الحاصلين عليها بمثابة أفضل الشخصيات المعروفة في مجال إدارة الاستثمارات.
• وكذلك يتمتع الحاصلين عليها بالقدرة العالية والكفاءة في التحليل العميق لإدارة الأعمال، والمراجعة الدقيقة، والإنشاء الجيد للخطط المالية سواء للأفراد، أو الشركات.
• وعلاوة على ذلك يحصل الحاصلين على هذه الشهادة على التدريبات المتنوعة في التحليل العميق للاستثمارات.
• وبالتالي يمتلك الحاصلين على الشهادة القدرة على التحقيق الجيد للأهداف المالية على المستوى الشخصي خلال مدة قصيرة، أو طويلة.
• وكذلك يتمتع الحاصلون على هذه الشهادة بالقدرة على البحث والتحليل الدقيق للشركات الكبرى، بالإضافة إلى القدرة الفائقة على العمل كمحلل مالي في المؤسسات الاستثمارية.
• والجدير بالذكر أن الحاصلون على هذه الشهادة يعملون برواتب عالية حيث تعتبر أصعب الشهادات التي يمكن الحصول عليها.

الالتزامات والمسؤوليات للمحلل المالي المعتمد

يوجد بعض المسؤوليات والالتزامات المتنوعة للمحلل المالي المعتمد، وتتمثل أهمها فيما يلي:

• التحليل المالي: ينبغي التحليل الجيد للبيانات، والفهم العميق لكافة المعلومات المالية ليتم توضيح التوصيات الهامة لكافة العملاء، وكذلك المديرين التنفيذين.
• النمذجة المالية: يجب الفهم الصحيح للنماذج المالية، والعمل على تطويرها لضمان تحليل الاستثمارات بشكل جيد، واتخاذ القرارات بدقة.
• إدارة المحافظ: العمل على إدارة محافظ الاستثمار بشكل جيد، والاهتمام بإدارة المخاطر وتخصيص الأصول.
• تقييم المخاطر: التقييم الدقيق للمخاطر الاستثمارية المختلفة مما يضمن استقرار المحفظة، بالإضافة إلى التعظيم الجيد للعوائد.
• أبحاث الاستثمار: يمكنك الإجراء الجيد للبحوث المختلفة عن الاتجاهات الاقتصادية، والأسواق، والشركات ليتم الدعم الجيد لمختلف القرارات الاستثمارية.
• عرض النتائج: يجب التقديم الجيد للنتائج، وأهم التوصيات الدقيقة للمديرين التنفيذين.
• الامتثال: ينبغي الامتثال الدقيق لمختلف معايير الصناعة، والأنشطة الاستثمارية المتنوعة التي لها علاقة بالمتطلبات التنظيمية.
• مواكبة التطورات الاستثمارية: ينبغي المواكبة الجيدة لمختلف الاستثمارات سواء الفردية، أو استثمارات الشركات.
• التعاون مع المستثمرين: ينبغي التعاون مع المستثمرين من أجل التقديم الجيد للحلول الاستثمارية المختلفة للعملاء.

نصائح للاستعداد للمقابلة للحصول على شهادة CFA 

هناك بعض النصائح والإرشادات التي تساعدك في الاستعداد لإجراء اختبار شهادة CFA، وتتلخص أهمها فيما يلي:

• ينبغي التحضير الجيد للامتحان، كما يجب إظهار المهارات المعرفية المتعددة التي يتمتع بها المرشح، وكذلك ينبغي عليه إظهار المعرفة الفنية أثناء المقابلة.
• وعلاوة على ذلك ينبغي على المرشح الجراءة أثناء المقابلة، وإظهار قدرته الكبيرة على توصيل النتائج.
• هذا بالإضافة إلى المراجعة الدقيقة للوصف الوظيفي، والتحقق من توافر المتطلبات المختلفة للحصول على الشهادة.
• أيضًا ينبغي الفهم العميق لكافة المبادئ المحاسبية، ومعرفة كافة التقنيات المتعلقة بالتحليل المالي ومختلف النماذج المالية.
• كما يجب الإعداد الجيد لكافة الأسئلة السلوكية ليتم التقييم الجيد للمهارات التي يتمتع بها المرشح وتعمل على إظهار قدرته الكبيرة على حل المشاكل التي يتعرض إليها.
• وكذلك ينبغي التعرف الدقيق على الأخبار المالية ومختلف المؤشرات الاقتصادية لفهم البيانات المالية، والاتجاهات المختلفة للسوق.
• يشترط الاهتمام بارتداء الملابس الرسمية أثناء المقابلة، والاهتمام بمظهرك العام.
• أيضًا ينبغي العرض الجيد لتجاربك السابقة في التحليل المالي، وتقديم سيرتك الذاتية بشكل جيد.

مجالات العمل المتاحة لحاملي شهادة CFA

يتمكن حاملي شهادة CFA المحلل المالي المعتمد العمل في المجالات التالية:

1. يمكنه العمل كمدير مالي في أحد المؤسسات المالية، أو مستشار مالي، أو محلل مالي في مختلف الشركات.
2. كما يمكن العمل في منصب رئيس تنفيذي.
3. وكذلك يمكنه العمل كمحلل أبحاث اقتصادي.
4. وعلاوة على ذلك يمكنه العمل في منصب مدير علاقات، أو مدير سلطة الأسهم، أو مدير مصرف مالي، أو محلل بيانات.
5. هذا بالإضافة إلى إمكانية العمل في منصب مستشار أو خبير استثماري واقتصادي.
6. أيضًا يمكنه العمل في منصب مدير مخاطر وتحليل بيئة العمل.
7. كما يمكن العمل في منصب مدير البرامج والخطط الاستراتيجية.